A BlackRock, a maior gestora de ativos do mundo, lançou seu fundo tokenizado baseado em Ethereum em março deste ano, marcando um momento histórico para a indústria. Este movimento destaca a crescente aceitação e integração da tecnologia blockchain dentro das finanças tradicionais, trazendo ativos do mundo real para a cadeia, permitindo maior transparência e liquidação instantânea.
Qual é o Fundo BUIDL da BlackRock?
O fundo BUIDL, formalmente conhecido como BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund, representa o empreendimento da BlackRock em ativos tokenizados em um blockchain público. Utilizando a rede Ethereum, a BUIDL investe em dinheiro, títulos de dívida de curto prazo e EUA Títulos do Tesouro.
O lançamento do fundo BUIDL da BlackRock entusiasmou muitos na indústria porque mostra como os instrumentos financeiros tradicionais podem se integrar às capacidades inovadoras da DeFi.
No entanto, a BlackRock não é a primeira a explorar essa tecnologia. Outras empresas notáveis também fizeram avanços significativos nesta área. Por exemplo, Abrdn, um grande gerente de ativos do Reino Unido, lançou uma versão tokenizada de seu fundo de mercado monetário Lux Sterling de £15 bilhões no Hedera Hashgraph DLT em junho de 2023 (Ledger Insights).
Da mesma forma, Hamilton Lane, outro gerente de investimentos, abriu um fundo alimentador tokenizado no blockchain Polygon no início de 2023. Este fundo permite que investidores individuais acessem private equity com requisitos mínimos de investimento significativamente reduzidos em comparação com as versões tradicionais (markets.businessinsider.com).
Numerosos exemplos da indústria de blockchain contribuíram para um ecossistema de nicho crescente dentro da indústria de blockchain maior chamado “Ativos do Mundo Real” ou RWAs.
Ativos do Mundo Real em Criptografia
Os Ativos do Mundo Real (RWA) emergiram como uma das áreas de foco mais significativas na indústria de blockchain este ano. Os projetos neste espaço visam canalizar o rendimento e os ativos da economia tradicional para o espaço digital. Essa integração alavanca a interoperabilidade inerente do DeFi, permitindo novas formas de utilização de ativos e geração de rendimento.
Em 2023, avanços significativos foram feitos neste setor, marcados pela incorporação bem-sucedida dos EUA O título do Tesouro rende ao DeFi por meio de protocolos como o Mountain Protocol. Como resultado, o valor total bloqueado (TVL) nos protocolos RWA subiu para mais de US$ 2,9 bilhões. Os principais protocolos do ecossistema RWA agora contam com mais de 194.000 detentores de tokens de protocolo RWA entre eles, refletindo sua rápida adoção e crescente influência.
Desenvolvimento e Crescimento do Fundo BUIDL
A estrutura do fundo BUIDL da BlackRock foi projetada para atender a investidores institucionais, exigindo um investimento mínimo de US$ 5 milhões por entidade. O fundo tem 14 detentores e mostrou um crescimento gradual, mas notável, desde o seu lançamento.
Embora o número de titulares possa crescer gradualmente, cada novo investidor aumenta significativamente as participações totais do fundo. Os dados atuais mostram que existem 462.542.901 tokens em circulação, cada um representando cerca de US$ 1, elevando o valor total do fundo para US$ 462 milhões.
O Futuro do Fundo BUIDL da BlackRock e da RWA em DeFi
À medida que o setor DeFi continua a atrair a atenção dos players financeiros tradicionais, espera-se que a integração de RWAs como as do fundo BUIDL se acelere. Essa tendência é impulsionada pelas vantagens inerentes à tokenização, incluindo maior transparência, liquidez e acesso a uma gama mais ampla de investidores. Essa evolução se estende além da indústria de blockchain e prepara o terreno para um sistema financeiro global mais interconectado e eficiente.
Fonte: Artigo convidado de Vincent Maliepaard, Diretor de Marketing da IntoTheBlock/CryptoSlate
